合规：券商高质量发展的基石

　　近期，多地证监部门对多家券商分支机构及相关从业人员进行了严格监管审查，查处了一系列违规行为，涉及无证上岗、承诺收益保证、代客操作等多方面问题。这些案例反映出部分证券公司在合规管理上存在明显漏洞，从业人员的规则意识和自我约束机制仍有待加强。

　　作为连接资本市场与投资者的重要桥梁，经纪业务（即代理买卖证券业务）涵盖了客户准入、交易执行、清算交收等多个环节，是投资者参与证券市场的主要渠道。随着A股市场交易活跃度的显著提升，经纪业务收入也实现了快速增长。然而，在业绩考核压力下，部分从业人员为追求短期业绩，不惜突破合规底线，采取违规手段迅速拓展客户；同时，一些券商分支机构在内控管理上存在明显缺陷，未能对业务活动实施有效监督，进一步加剧了合规风险。

　　从当前情况看，部分证券公司及从业人员存在"重业绩、轻合规"的侥幸心理。在行业向高质量发展转型的关键时期，券商必须将"合规优先"的理念置于核心位置，以风控为根基，在竞争中筑牢合规防线，确保业务健康发展。

　　首先，应当提升合规管理的有效性，从表面合规转向实质性风险控制。通过科技手段赋能，填补业务流程中的漏洞，提高合规效率。例如，在开户和交易环节部署智能监控系统，实时监测异常操作，全程记录业务轨迹，确保每个环节可追溯、可核查，从而形成有效的威慑机制，避免粗放式揽客行为，并从源头上保护投资者权益。

　　其次，经纪业务作为券商的核心业务之一，具有营收占比高、从业人员多的特点，这也使得合规问题更容易暴露。当前，合规风控已成为券商核心竞争力的重要组成部分。近期监管部门对多家券商开出罚单，暴露出部分机构在合规管理上的不足，主要表现为内控机制不健全、人员培训不到位等问题。券商应当以此为鉴，加强全业务链的合规管理。

　　再者，优化考核体系，避免将业绩与合规简单挂钩。随着经纪业务的增长，各分支机构面临的考核压力加大，部分从业人员为完成指标，过分关注客户数量而忽视合规要求。针对这一现象，券商可采取精细化考核策略，例如适当降低前端销售人员的销售指标权重，增加客户投诉率、适当性匹配准确率等合规质量指标，引导从业人员注重执业规范。

　　最后，券商需切实履行中介机构责任，全面提升执业标准。近期监管部门对违规行为的查处力度加大，这不仅体现了维护市场秩序、保护投资者权益的决心，也为券商敲响了警钟。券商应当压实主体责任，专注主业，不断提升服务质量和专业水平。

　　展望未来，随着券商业务结构日益复杂化，风险管理的难度也在不断增加。无论是风险管控能力还是合规管理的有效性，都将成为影响券商发展的重要因素，并直接关系到其长期可持续发展的前景。券商应当清醒认识到，在追求业务高质量发展的过程中，合规管理不是可有可无的选择题，而是必须完成的基础题。